Los bonos locales del Perú que vencen en el 2023 han subido nueve días consecutivos hasta llegar a un máximo de cuatro años en medio de un enfrentamiento en el Congreso que obligó a PPK a formar un nuevo gabinete.

Perú pidió a Euroclear, que opera el sistema de liquidación de bonos más grande del mundo, estudiar una venta de deuda denominada en soles por una empresa estatal.

Es probable que el Perú venda bonos globales en el 2018 como parte de un plan más amplio para financiar el presupuesto del gobierno y extender la vida de su deuda, dijo el ministro de Finanzas, Fernando Zavala.

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Al día con Gestión. Los legisladores que renuncien o sean separados de la bancada por la que fueron elegidos, no podrán integrarse ni formar otro grupo parlamentario, según la norma aprobada.

Los recursos obtenidos serán destinados a financiar proyectos de gobiernos regionales y locales en seis sectores específicos.

El analista Sergei Strigo dijo que Amundi prefiere la deuda en moneda dura más que los bonos locales como protección contra la volatilidad cambiaria.

El bono es parte de una operación de canje y recompra de activos por cerca de US$ 13,000 millones, con la que Perú quiere reducir el peso de su deuda en dólares y mejorar la percepción que tienen las agencias de calificación.

El gobierno está ofreciendo recomprar hasta US$ 6,100 mllns. de títulos en el extranjero y bonos locales con S/ 22,700 mllns. (US$ 6,700 mllns.) de deuda en circulación.

El bono, que se está vendiendo a inversores extranjeros, es parte de una transacción de gestión de pasivos para intercambiar o comprar bonos en dólares y en soles actualmente en circulación.

Los encuentros con inversores en renta fija se realizarán entre el 19 y el 23 de setiembre en Nueva York, Boston, Londres y Fráncfort.

Se subastaron también Letras del Tesoro a 3 y 9 meses, con una demanda 2.4 veces mayor al monto ofertado, habiéndose adjudicado un importe total de S/ 99.1 millones.

La agencia también emitió las calificaciones ‘BB-’ y ‘D’ a los bonos peruanos en moneda local y a los bonos de la reforma agraria peruana, respectivamente.

El Perú ha visto caer su moneda 9.4% frente al dólar este año, pero solo un 0.8% frente al euro, lo que aumenta el relativo atractivo de la emisión en la moneda europea.

La emisión se realizará hoy martes en las horas de negocios habituales y los agentes líderes son BBVA, BNP Paribas y JP Morgan.

A fin de prefinanciar el presupuesto público del 2016, el Gobierno peruano colocó bonos soberanos por US$ 1,250 millones a 12 años (2027) con una tasa de rendimiento de 4.15%.

Esta es la segunda venta de bonos que Perú realizaría en el 2015. En marzo, Perú colocó reaperturas de su bono global 2050 por US$ 545 millones y del bono con vencimiento en el 2031 por S/. 2,250 millones.

La guía inicial de rendimiento es de 225 puntos básicos sobre los bonos similares del Tesoro de EE.UU. Los fondos que se recauden se destinarán a prefinanciar requerimientos el 2016.

Los títulos son parte de una operación de gestión de deuda que considera además una oferta de recompra de papeles con vencimientos entre 2015 y 2025.

Perú reabrió su bono Global con vencimiento en noviembre del 2050, que rinde 5.625%, y fijó una guía de 225 puntos básicos sobre los bonos comparables del Tesoro de EE.UU.

En la actualidad existen en circulación US$ 2,000 millones de este bono registrado ante la Comisión de Valores de Estados Unidos (SEC).

Luego de tener superávit presupuestario durante tres años consecutivos y de acumular US$ 8,600 millones en un fondo de reserva, Perú ha bajado impuestos, aumentado el gasto y reducido las tasas de interés a los efectos de apuntalar el crecimiento.

Los pagarés del país con denominación en soles han retornado 5% en dólares este año, casi cinco veces el aumento promedio de 1.2% de los mercados emergentes.

Los fundamentos de Colombia están mejorando frente a los de Perú, pues Colombia está creciendo al ritmo más rápido entre las principales economías de América Latina, dijo BofA en un informe.

La disminución de la inflación y las menores expectativas de crecimiento harían que el BCR se incline por rebajar su tasa clave de 3.75% a 3.50%.

Para mantener un crecimiento relativamente rápido del país en el mediano plazo es importante impulsar más estos indicadores, dijo la agencia.

Mientras que al menos el 85% del financiamiento de los requerimientos fiscales previstos en el MMM provendrá del mercado de valores de deuda pública en nuevos soles.

La demanda por el nuevo Bono 2055, fue de S/. 208 millones, casi 7 veces el monto referencial ofertado de S/. 30.00 millones, de los cuales se adjudicaron S/. 137.25 millones.

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“Quizás no crezcamos a 6 o 7%, pero el Perú puede sostener crecimientos entre 5 y 6% por muchos años más”. Así, resumió Luis Felipe Arizmendi, presidente de GPI Valores, el entorno macroeconómico. Conoce lo que opinó sobre Moody’s.

La demanda de inversionistas extranjeros disminuyó ligeramente esta semana, y volumen negociado se concentró en el tramo corto de la curva, según Credicorp Capital.

El documento inscrito con la SEC señala que el Gobierno peruano podrá ofrecer y vender estos títulos de deuda a diferentes precios y términos definidos en el momento de la operación.

El Ministerio de Economía y Finanzas (MEF) aprobó el texto del Prospecto Base del Perú actualizado al 31 de diciembre del 2013, que se presentará a la Comisión de Valores de Estados Unidos.

El 8% de Letras del Tesoro emitidas se encuentra en poder de los personas naturales y el 25% lo tienen las sociedades administradoras de fondos.

Primera subasta de bonos será por S/. 50 millones y otras dos subastas serán por S/. 15 millones cada una.

Durante la última semana, la curva soberana se mantuvo en promedio estable debido al anuncio de la FED de recortar su ritmo de compra de bonos, según Credicorp Capital.

Al cierre de la semana pasada, la curva de tasas de bonos soberanos terminó empinándose debido a que los rendimientos de los papeles de largo plazo subieron por un flujo ligero de oferta por parte de extranjeros e inversionistas institucionales.

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La actual volatilidad en los mercados crea incertidumbre en los inversionistas, pero es recomendable tener paciencia y apuntar a activos de corta duración, y tasas de rentabilidad moderadas, aseguró Pedro Cornejo, exjefe de inversiones de renta fija en Citibank.

La fecha de liquidación de tales bonos será el 12 de febrero de 2014, informó el Viceministerio de Hacienda. Serán 3 tipos de subastas cuyos montos referenciales serán de S/. 15 millones cada uno.

Tasas de bonos del Tesoro para casi todos los plazos suben a rangos no vistos desde junio del 2011. ‘Tapering’ en EE.UU. e inestabilidad en emergentes explican alza.

De ese monto, S/. 148,8 millones correspondieron al Bono 2017, S/. 19.4 millones al Bono 2018 y S/. 14.5 millones al Bono 2029. Las tasas obtenidas estuvieron en línea con el desempeño del mercado secundario local de hoy.

Según Milagros O’Diana, analista senior de Scotiabank, las emisiones corporativas tendrán protagonismo este año, y se proyectan interesantes oportunidades de emisión de deuda, ante la notable subida de las tasas interés de los bonos de tesoro.

Fue la última subasta del año y la que obtuvo mayor demanda. El monto referencial ascendió a S/. 80.0 millones y se registró una demanda de S/. 394.9 millones, cinco veces superior. El Ministerio de Economía retomará las emisiones el 14 de enero del 2014.

Los inversionistas mostraron en esta subasta una mayor preferencia por los instrumentos de deuda soberana de mediano plazo. El bono con fecha de vencimiento al 2023 se adjudicó por S/. 53.8 mlls., que fue el más demandado.

Según el Scotiabank, este momento de tasas de interés muy bajas es favorable para que el gobierno tome más deuda. El MEF ya ha anunciado una nueva emisión por US$ 1,000 millones. La situación también es propicia para los bonos corporativos.

La demanda por las letras del Gobierno Peruano viene subiendo y ya más de la mitad habrían sido adquiridas por individuos, señaló Francisco Palacios, gerente de operaciones del mercado bursátil limeño.

El ministerio colocará títulos con vencimientos a 10, 20 y 25 años, cuyos rendimientos dependen de cada subasta a realizarse. Mañana se recibirán las propuestas de los postores desde las 9 am hasta las 11 am. A la 1 pm se publicarán los resultados.

Esta intervención se dio entre julio y agosto. El banco estimó que el alza del dólar en los últimos meses se debió a un fortalecimiento de dicha moneda a nivel global y no aun deterioro de las cuentas externas peruanas.

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Desde Infobolsa Arequipa. El gerente de operaciones de la BVL, Francisco Palacio, afirmó que las conversaciones con el MEF “están bien avanzadas”, para que las personas naturales también puedan invertir en bonos del Tesoro.

La entidad financiera estimó que, a partir de octubre, el tipo de cambio tendería hacia los S/. 2.76. Además, destacó la posición favorable de Reservas Internacionales que posee el BCR y daría mayor soporte al nuevo sol.

La entidad monetaria informó que, a diferencia de México, Colombia y Brasil, el rendimiento del bono soberano referente a diez años en soles tuvo una variación menor (184 puntos básicos) al promedio regional de 210 puntos básicos.

El ministerio adjudicó S/.20,7 millones en el Bono 2017, S/.22 millones en el Bono 2018 y S/.13 millones en el Bono 2029, a una tasa de interés de 4.5%, 2.25% y 6.3%, respectivamente.