Burger King Worldwide Inc anunció hoy un acuerdo para comprar la cadena canadiense de café y donuts Tim Hortons Inc por US$ 11,530 millones en una operación en efectivo y acciones, que creará la tercera cadena de comida rápida más grande del mundo.

Con unas ventas conjuntas anuales de US$ 23,000 millones, más de 18,000 restaurantes en 100 países y dos marcas sólidas e independientes, el nuevo grupo contaría con una amplia implantación internacional y potencial de crecimiento significativo, dijeron ambas empresas en un comunicado.

El domingo ya habían dicho que se encontraban en negociaciones de fusión y las acciones de ambas compañías habían subido con fuerza el lunes.

Los accionistas de Tim Hortons recibirán 65.50 dólares canadienses en efectivo y 0.8025 acciones de la nueva compañía por cada título en propiedad.

El acuerdo supone una prima del 37% sobre el cierre de las acciones de Tim Hortons en la bolsa de Toronto el martes (94.05 dólares canadienses).

Los títulos de Tim Hortons que cotizan en Nueva York subían un 8.7% en las primeras operaciones, mientras que los de Burger King ganaban un 0.5%.

Berkshire Hathaway, holding del multimillonario inversor Warren Buffett, ha comprometido US$ 3,000 millones de acciones preferentes para financiar el acuerdo, pero no tendrá ningún papel gestor en el negocio, señalaron ambas empresas.

3G Capital, una firma de inversión neoyorquina con raíces brasileñas, es propietaria de alrededor del 70% de Burger King y está dispuesta a mantener cerca del 51% de la nueva compañía.

Sede en Canadá
El nuevo grupo tendrá su sede en Canadá, su mayor mercado.

Inversores y especialistas fiscales dicen que el principal motivo para que Burger King traslade su domicilio a Canadá es para evitar pagar un doble impuesto por las ganancias que obtenga en el extranjero, algo que tendría que hacer si sigue en Estados Unidos.

Sin embargo, Burger King resaltó que Miami seguirá siendo su casa mundial, mientras que Oakville, en Ontario, permanecería como sede global de Tim Hortons.

Las acciones del grupo fusionado cotizarán en las bolsas de Nueva York y Toronto.

Burger King ya tiene compromisos por US$ 12,500 millones para financiar la parte en efectivo de la operación, entre ellos un paquete de crédito de US$ 9,500 millones liderado por JPMorgan y Wells Fargo.