Sigue furor de empresas por financiarse con bonos
La semana pasada Alicorp colocó US$ 450 millones en bonos a diez años, y Milpo y Cálidda alistan emisiones por US$ 720 millones, en total. Demanda por títulos peruanos supera en ocho veces la oferta.
Por: Redacción Gestion.pe
OMAR MANRIQUE P.
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Las compañías peruanas están hallando una cálida acogida de los inversionistas, al momento de colocar sus bonos para financiarse en los mercados internacionales.
La vibrante economía local ha elevado el interés por los papeles emitidos por empresas peruanas, en un escenario en que los bonos soberanos exhiben bajos rendimientos para los inversores, según un reporte de Dow Jones Newswires.
Así, muchas firmas peruanas están buscando fuentes de fondeo barato para expandir agresivamente sus operaciones, y refinanciar deuda más costosa.
Entre las compañías que se preparan a aprovechar las buenas condiciones de financiamiento en los mercados internacionales, figura Milpo, que planea colocar bonos por US$ 400 millones a plazo de 10 años. Gas Natural de Lima y Callao (Cálidda) prevé colocar US$ 320 millones en bonos senior, una operación que será gestionada por Citigroup Global Markets y Santander Investment Securities.
La mayor compañía de distribución de gas natural del Perú busca repagar una deuda de US$ 197 millones, y el monto restante (de la emisión) se destinará a inversiones.
Demanda
La semana pasada, Alicorp emitió bonos por US$ 450 millones a 10 años en los mercados globales.
“La tasa de interés fue de 3.875%, que refleja no solo la confianza que los inversionistas extranjeros tienen en nuestra compañía, sino además en el país”, dijo el gerente de Finanzas de la compañía, Diego Rosado.
La demanda por estos papeles superó los US$ 3,920 millones.
Previamente, Cementos Pacasmayo emitió US$ 300 millones en bonos a 10 años a una tasa de interés de 4.5%. La demanda por estos títulos ascendió a US$ 2,500 millones, y los fondos se usarán en prepagar créditos y nuevas inversiones.
Scotiabank prevé que en los próximos meses continuarán las emisiones de empresas peruanas, aprovechando los bajos costos de financiamiento en los mercados local e internacional.